第353章 慢了一点！
何以笙箫默小说小说推荐阅读：陆娇谢云瑾、凤白泠独孤鹜、魏晋干饭人、这个明星很想退休、最强战神、萧天策、舒听澜卓禹安、重生大时代之1993、婚后心动:凌总追妻有点甜苏熙凌久泽、他的小祖宗甜又野、楚尘、重生年代：炮灰长姐带妹逆袭、宠妻入骨：神秘老公有点坏
六月底。
降杠杆执行了六个星期。
何薇的合规风险评估报告在第一周就交了，厚厚一沓，三十多页，核心结论是三个字——"可以做"，但后面跟了十七条注意事项和九个潜在法律风险点，每一条都附了对应的应对预案。
林彻花了一个晚上看完了。
十七条注意事项他记住了十四条，剩下三条是重复的，何薇大概是加班太晚脑子转不动了，他没提。
然后就开始了。
…………
第一波调整是信用额度分级下调。
静默执行，没有公告，没有推送通知，系统后台直接改参数。
信用评分850以上的用户——大约占总用户的18%——额度不变，这批人是核心商家，单笔交易额高，复购频繁，他们的声音在行业里最响。
信用评分650到850的用户——占52%——额度下调20%，从原来的"开完会直接放10万"变成"开完会直接放8万"，差了2万块，对大部分中小商家来说这点差距感知不明显，因为他们平时用到额度上限的次数本来就不多。
信用评分650以下的——占30%——额度下调40%。
这批人里会有人发现变化。
果然，第三天开始，客服系统收到了投诉。
不多，第一周总共47条，内容集中在"为什么我的额度变少了"和"之前能借10万现在只能借6万"。
何薇每天盯着客服数据，紧张得午饭都吃不进去，第四天下午给林彻发了条消息："投诉量在可控范围内，但有三条发到了微博上。"
林彻看了一眼那三条微博——粉丝数分别是127、89、和2031。
都是个位数或者千位数的小号。
没有传播力。
他回了何薇一个字："继。"
…………
第二波调整是审批周期。
从即时审批改为半日审批——用户提交放款申请后，不再是秒到账，而是"预计4-6小时内到账"。
这个改动的阻力比降额大。
老周跑过来找他，脸上的表情不太好看。
"四到六小时？你知道信用购用户最看重什么吗？速度。开完会签完合同点一下放款，钱'叮'的一声就到了——这是我们跟别人最大的区别。你现在把这个'叮'变成了'请等待4-6小时'，你知道这意味着什么吗？"
林彻看着他。
"意味着用户会觉得慢了一点。"
"不是慢了一点！是体验降级！"
"降级跟关停比起来呢？"
老周张了张嘴，没说出话来。
他当然不知道"关停"是什么意思——在他的认知框架里，信用购好好的为什么会关停。
但林彻的语气让他把剩下的话全咽了回去。
"四到六小时，"林彻重复了一遍，"不是砍掉，是慢了一点，用户能接受。"
老周站了两秒，转身走了，没摔门，但步子比平时重。
审批周期调整上线后的第一周，放款量下降了11%。
第二周回升到下降7%。
第三周稳定在下降5%左右。
用户没跑。
慢了一点，但还在用。
因为他们没有别的选择——钉钉不能签合同放款，飞书不能，企业微信也不能，只有微光协同能在一个界面里完成"开会→签约→放款→发货"。
你慢了一点，但你还是唯一一个能做这件事的。
用户会抱怨，但不会离开。
林彻赌的就是这个。
…………
七月初。
沈南的资本金增资方案落地了。
从微光母公司的利润里切了28亿注入信用购子公司，加上原有的30亿注册资本金，信用购的资本金总额变成了58亿。
58亿资本金，配上正在自然回流的在贷余额——截至七月初，实际在贷余额已经从420亿降到了310亿左右。
杠杆率：310÷58≈5.3倍。
快了。
但还没到5以下。
林彻看着沈南送来的测算表，手指在"5.3"这个数字上敲了两下。
"八月底能到5以下吗？"
沈南翻了一下本子。
"按当前在贷余额回流速度，八月底大约在280亿左右，280除以58约等于4.8倍，能到。"
4.8倍。
好。
提前两个月达标。
他把测算表递回去。
"资本金增资的对外口径统一过了吗？"
"统一了，"沈南说，"对外就是'信用购业务规模扩大需要补充资本金'，工商变更已经报了，没有人会多想。"
没有人会多想。
因为一家金融科技公司给子公司增资是再正常不过的事情，尤其是业务还在增长的时候——微光协同5200万企业用户，信用购在整个生态里的角色越来越重，补充资本金合情合理。
没有人会把"增资"和"降杠杆"联系在一起。
除非他们知道蚂蚁的事。
…………
七月中旬的一个下午，陈萱给他转了一条新闻链接。
没附评论，就一条链接。
他点进去看了。
《蚂蚁集团正式启动A+H股同步上市计划，预计募资超300亿美元，估值或达3500亿美元》
3500亿美元。
人类历史上最大规模的IPO。
全球金融市场都在盯着这件事。
他关掉链接。
桌上摆着沈南的测算表，杠杆率5.3倍，八月底能到4.8倍。
窗外七月的杭州热得要命，空调开着但后脖颈还是出汗，他把领子拽了拽，空调的冷风从出风口吹到脸上，带着一股机器的味道。
3500亿美元的巨轮正在往冰山上开。
船上的人在开香槟。
他站在岸上看着，什么都没说。
手机又亮了，这次是谢宇。
"信用协同担保功能开发完成了，老周说可以灰度上线了，你看什么时候推？"
他想了一下。
"下周一，先推1%的用户试一下。"
"好。"
信用协同担保——这个功能是他在352章会议上提出的第三条策略：让用户之间互相担保，分散微光自身的信用风险敞口。
功能很简单：两个企业用户可以互相成为对方的信用担保人，担保后双方的信用额度各提升10%，但如果一方逾期，另一方承担20%的连带责任。
这个功能对用户来说是"新工具"——额度提升了，好事。
对微光来说是"风险转移"——20%的逾期损失从微光转嫁到了担保人身上，微光自身的风险敞口进一步降低。
一举两得。
用户高兴，微光安全。
他把手机放下。
七月过半了。
三件事里的第一件——降杠杆——进度正常，八月底达标。
第二件——方舟基金减持阿里——陈维那边按计划执行中，每周小额减仓，不引起市场注意，六个月减完。
第三件——
他的目光落在桌上那条新闻链接的缩略图上——蚂蚁集团的LOgO，蓝色的，很大，占了半个屏幕。
3500亿美元。
78倍杠杆。
AbySS手里的数据比任何人都清楚这头巨兽的真实体重。
这份数据，要不要交出去？
他看了那个蓝色LOgO两秒。
然后把手机翻了个面，屏幕朝下。
还不到时候。
http://www.yetianlian.net/yt141998/51767456.html
请记住本书首发域名：www.yetianlian.net。何以笙箫默小说手机版阅读网址：m.yetianlian.net
降杠杆执行了六个星期。
何薇的合规风险评估报告在第一周就交了，厚厚一沓，三十多页，核心结论是三个字——"可以做"，但后面跟了十七条注意事项和九个潜在法律风险点，每一条都附了对应的应对预案。
林彻花了一个晚上看完了。
十七条注意事项他记住了十四条，剩下三条是重复的，何薇大概是加班太晚脑子转不动了，他没提。
然后就开始了。
…………
第一波调整是信用额度分级下调。
静默执行，没有公告，没有推送通知，系统后台直接改参数。
信用评分850以上的用户——大约占总用户的18%——额度不变，这批人是核心商家，单笔交易额高，复购频繁，他们的声音在行业里最响。
信用评分650到850的用户——占52%——额度下调20%，从原来的"开完会直接放10万"变成"开完会直接放8万"，差了2万块，对大部分中小商家来说这点差距感知不明显，因为他们平时用到额度上限的次数本来就不多。
信用评分650以下的——占30%——额度下调40%。
这批人里会有人发现变化。
果然，第三天开始，客服系统收到了投诉。
不多，第一周总共47条，内容集中在"为什么我的额度变少了"和"之前能借10万现在只能借6万"。
何薇每天盯着客服数据，紧张得午饭都吃不进去，第四天下午给林彻发了条消息："投诉量在可控范围内，但有三条发到了微博上。"
林彻看了一眼那三条微博——粉丝数分别是127、89、和2031。
都是个位数或者千位数的小号。
没有传播力。
他回了何薇一个字："继。"
…………
第二波调整是审批周期。
从即时审批改为半日审批——用户提交放款申请后，不再是秒到账，而是"预计4-6小时内到账"。
这个改动的阻力比降额大。
老周跑过来找他，脸上的表情不太好看。
"四到六小时？你知道信用购用户最看重什么吗？速度。开完会签完合同点一下放款，钱'叮'的一声就到了——这是我们跟别人最大的区别。你现在把这个'叮'变成了'请等待4-6小时'，你知道这意味着什么吗？"
林彻看着他。
"意味着用户会觉得慢了一点。"
"不是慢了一点！是体验降级！"
"降级跟关停比起来呢？"
老周张了张嘴，没说出话来。
他当然不知道"关停"是什么意思——在他的认知框架里，信用购好好的为什么会关停。
但林彻的语气让他把剩下的话全咽了回去。
"四到六小时，"林彻重复了一遍，"不是砍掉，是慢了一点，用户能接受。"
老周站了两秒，转身走了，没摔门，但步子比平时重。
审批周期调整上线后的第一周，放款量下降了11%。
第二周回升到下降7%。
第三周稳定在下降5%左右。
用户没跑。
慢了一点，但还在用。
因为他们没有别的选择——钉钉不能签合同放款，飞书不能，企业微信也不能，只有微光协同能在一个界面里完成"开会→签约→放款→发货"。
你慢了一点，但你还是唯一一个能做这件事的。
用户会抱怨，但不会离开。
林彻赌的就是这个。
…………
七月初。
沈南的资本金增资方案落地了。
从微光母公司的利润里切了28亿注入信用购子公司，加上原有的30亿注册资本金，信用购的资本金总额变成了58亿。
58亿资本金，配上正在自然回流的在贷余额——截至七月初，实际在贷余额已经从420亿降到了310亿左右。
杠杆率：310÷58≈5.3倍。
快了。
但还没到5以下。
林彻看着沈南送来的测算表，手指在"5.3"这个数字上敲了两下。
"八月底能到5以下吗？"
沈南翻了一下本子。
"按当前在贷余额回流速度，八月底大约在280亿左右，280除以58约等于4.8倍，能到。"
4.8倍。
好。
提前两个月达标。
他把测算表递回去。
"资本金增资的对外口径统一过了吗？"
"统一了，"沈南说，"对外就是'信用购业务规模扩大需要补充资本金'，工商变更已经报了，没有人会多想。"
没有人会多想。
因为一家金融科技公司给子公司增资是再正常不过的事情，尤其是业务还在增长的时候——微光协同5200万企业用户，信用购在整个生态里的角色越来越重，补充资本金合情合理。
没有人会把"增资"和"降杠杆"联系在一起。
除非他们知道蚂蚁的事。
…………
七月中旬的一个下午，陈萱给他转了一条新闻链接。
没附评论，就一条链接。
他点进去看了。
《蚂蚁集团正式启动A+H股同步上市计划，预计募资超300亿美元，估值或达3500亿美元》
3500亿美元。
人类历史上最大规模的IPO。
全球金融市场都在盯着这件事。
他关掉链接。
桌上摆着沈南的测算表，杠杆率5.3倍，八月底能到4.8倍。
窗外七月的杭州热得要命，空调开着但后脖颈还是出汗，他把领子拽了拽，空调的冷风从出风口吹到脸上，带着一股机器的味道。
3500亿美元的巨轮正在往冰山上开。
船上的人在开香槟。
他站在岸上看着，什么都没说。
手机又亮了，这次是谢宇。
"信用协同担保功能开发完成了，老周说可以灰度上线了，你看什么时候推？"
他想了一下。
"下周一，先推1%的用户试一下。"
"好。"
信用协同担保——这个功能是他在352章会议上提出的第三条策略：让用户之间互相担保，分散微光自身的信用风险敞口。
功能很简单：两个企业用户可以互相成为对方的信用担保人，担保后双方的信用额度各提升10%，但如果一方逾期，另一方承担20%的连带责任。
这个功能对用户来说是"新工具"——额度提升了，好事。
对微光来说是"风险转移"——20%的逾期损失从微光转嫁到了担保人身上，微光自身的风险敞口进一步降低。
一举两得。
用户高兴，微光安全。
他把手机放下。
七月过半了。
三件事里的第一件——降杠杆——进度正常，八月底达标。
第二件——方舟基金减持阿里——陈维那边按计划执行中，每周小额减仓，不引起市场注意，六个月减完。
第三件——
他的目光落在桌上那条新闻链接的缩略图上——蚂蚁集团的LOgO，蓝色的，很大，占了半个屏幕。
3500亿美元。
78倍杠杆。
AbySS手里的数据比任何人都清楚这头巨兽的真实体重。
这份数据，要不要交出去？
他看了那个蓝色LOgO两秒。
然后把手机翻了个面，屏幕朝下。
还不到时候。
http://www.yetianlian.net/yt141998/51767456.html
请记住本书首发域名：www.yetianlian.net。何以笙箫默小说手机版阅读网址：m.yetianlian.net